8899年8月1日 星期六

巴菲特班講稿與盈再表免費下載



我被我的學生雷大告違反投信投顧法,所以我決定把巴菲特班全面公開,免費讓大家閱讀講稿及下載盈再表,無需註冊,歡迎到處散發。





一直認為我是被上天指派來教大家巴菲特投資理論,這輩子似乎為此而來,大學時特別喜歡寫程式,外資研究部主管的歷練,連盈再率也是2003年開課前3個月才想到。現在老天爺又指引我公開巴菲特班,影響力將比收學費更無遠弗屆,而且流傳久遠。

我希望巴菲特方法能成為每個人的必修課,盈再表永遠流傳,若還在收學費勢必不可能,收6,000元才能上教堂基督教無以成其大。所以原本即規劃全面開放,將巴班改造成投資界的慈濟,擴大推廣正確的投資觀念。同學們,讓我們共同來宣揚和實踐巴菲特教義。

洪瑞泰是把巴菲特理論講清楚的第一人,艱澀的投資理論在他巧妙的比喻下竟饒富趣味。台股開始流行選股看ROE、配得出現金、好學生特質皆啟蒙於他2004年出版的「巴菲特選股魔法書」。

他發明的盈再表是最簡單方便的投資工具,個股好壞一目瞭然,地雷股無所遁形,輕鬆做遍台、美、港、中、全球49國股票。



洪瑞泰更是唯一敢把股票帳戶完整長期公開的人,以身作則而且言行合一。他的績效驚人,二本巨著「巴菲特選股魔法書」和「巴菲特選股神功」後的入圍名單中碳、大統益、台積電、和泰車、巨大、裕融、豐泰、茂順,檔檔漲幅數倍,遠遠打敗大盤。美股 UNHCSXGDMMMRHIDGXJPM也翻了幾翻。

2003年開班以來,洪瑞泰教出一堆傑出校友賺了大錢,見諸於理財雜誌。許多同學的一生因而改變,移民澳洲,財務自由,連鐵工廠銑床技師也轟轟烈烈在投資全世界。

討論區是本班一大瑰寶,巴菲特班從投資台股到征戰全世界,全是同學群策群力,樂於分享的結果。學投資除了上課聽講之外,平常實際操作的過程中必有很多疑惑產生,跟同好討論是很重要的方法。本班同學高手如雲,共同研究,進步一日千里。

來投資全世界吧!到世界各地買最好的公司。只要開個美股帳戶就可以買到全世界股票,世界最好的公司都到美國發行ADR,台積電即有ADR

投資美股不用懂英文,只要會看盈再表就好。美國公司我們還比較熟悉,可口可樂都喝過吧,可是中碳喝過嗎?一定沒有!

投資美股將眼界大開,談論的均為世界級公司。當賓士汽車的股東比較好呢還是裕隆汽車?

投資美股之後,資產自然變成一半台幣一半美金,匯率風險就鎖住了,不管美金或台幣升貶。匯率風險是很可怕的,這些年巴西里耳、俄國盧布、乃至英鎊都腰斬。

若覺得前途茫茫,投資美股是一條最立即可行的出路。在各國股市都能賺到錢就不會被困在一隅,從此自由自在。

討論區一樣公開給大眾瀏覽,發言僅限本班同學。
[洽詢專線] 0918-519-606,mikeon@ms18.hinet.net

[班規] 發言涉及人身攻擊情節重大者,將直接開除,中止其在本班一切權利。討論區如同教室需要維持秩序,否則將劣幣驅逐良幣。禁止語言霸凌,凡事公開透明,不吝褒揚感謝同學貢獻,本討論區才得以形成同學樂於分享的風氣。

感謝青含國、鄭仁壽、范世琦三位律師,尤其青含國律師專業且富正義感,推薦給大家。

2020年1月1日 星期三

2019 成為有錢人最重要步驟

公布持股旨在驗證巴菲特投資理論,而非炒作股價。
請投資人為自己的投資決策負責。

哄抬股價?



mikeon88  2019-1-25 15:09

初學者對盈再表算的預期報酬率沒信心或沒感覺,

是因為買了1-2支持股不如預期就認為不準。
投資是社會科學,
1-2支不準,可是買30支以上就準了,
這是統計學大數法則告訴我們的,
丟銅板出現正面的機率只丟5次不是1/2
30次以上則趨近1/2
我的美股也驗證這項事實

成為有錢人最重要步驟是
建立一個穩定趨向15%年報酬率的投資組合,
買超過30支持股就能穩定趨向15%
對這個組合有信心之後:
1. 才敢押身家,本金滾起來才會大,
如我在美股已有3000萬元台幣。
2. 才願意長期一直擺著,不跑來跑去,
這樣才有複利效果。 
本金大 x 複利長 有錢人

善用盈再表績效頁XIRR記錄自己的績效,
以確定穩不穩定 
台股若找不到30檔可好很久的公司,
請來投資全世界。 

股災已不可能讓我變成窮人



mikeon88發表於 2019-1-5 00:01

買進INTC 214@46.72



mikeon88發表於 2019-1-12 01:33 


買進BAYRY 529@18.93

謝謝Curry桑推薦
原本以為BAYRY是化學公司,GDP低點才是買點
Curry桑指導它其實是藥廠,
於是看它還算便宜就買了。


mikeon88發表於 2019-1-18 22:52 


買進LYB 115@86.8
謝謝sywang桑在20177月的推薦

買進 MSBHY三菱商事(8058.JP)175@57.3
謝謝kaka桑和Curry桑推薦


mikeon88 發表於 2019-2-1 23:14


買進TXT 186@53.6

謝謝loveuna桑、蔚藍桑和Curry桑推薦


mikeon88發表於 2019-2-4 22:37


買進DNKEY 1,041@9.426
謝謝kaka桑和Yvens桑推薦


mikeon88 發表於 2019-2-20 22:35


賣掉TSCO 182@97元,
因貴了,謝謝Becky0920桑提醒
謝謝Umberto桑推薦
2017 8/22 買在55.2元,1.5年共賺78%年績效47%


mikeon88 發表於 2019-2-26 23:03


買進SAN 2,106@4.74

西班牙最大銀行
loveuna桑的單


mikeon88 發表於 2019-3-21 23:44 


買進SRCL 201 @49.6
買進UBS 813 @12.27
跟Curry桑的單,謝謝


mikeon88發表於 2019-4-3 23:25 

買進UL 172@57.9


美股總獲利9,796,814元台幣,年績效(XIRR)11%


















2019年5月27日 星期一

先賣一趟?

Curry 發表於 2019-5-24 21:04

一位朋友曾問我:若抱了五年,賺了一倍,
結果遇到利空股價跌了70%,這樣意義何在?

我的想法是:一檔股票在抱到貴價的過程中
真的沒人能保證股價不會回檔,
除非漲了一波就賣掉,但這樣可能賣掉漲倍股,
結果只小賺50%,確沒賺到兩倍甚至三倍,
但換個角度想,像我們這樣買30檔甚至100
都是世界級的好公司,
這不就是我們自己創造的世界級道瓊?
我們很難保證一檔股票長期持有的過程中不會回檔,
但如果由很多世界級的好公司打造的股價,
且買得便宜,我相信長期持有一定會賺大錢!


mikeon88 發表於 2019-5-26 20:50 

2018年以來歷經3次大回檔,
2018年初、2018年底、20195
3次回檔都有同學受不了打電話問我是否減碼?
我的一貫回答都是賣1/3
我個人則未減反而在低點加碼。
我的績效總獲利由2017年底的700萬台幣
增至今之941萬元。

2018年初減碼的同學後來對我說:
原本他的績效可以跟我比肩,
減碼後再追回來已被我絕塵而去
這一年半以來設停損的人虧損10-15%比比皆是






Curry 發表於 2019-5-26 22:08 

真有趣,也真奇妙!
人性以為利空先賣之後再買可以賺更多
但結果卻是沒賣股票並且加碼的賺更多


mikeon88發表於 2019-5-28 14:54 

任何人一旦虧本近20%就會恐懼想要減碼,
之前學過什麼理論都聽不進去。
此時我的建議都是減碼1/31/2
讓心可以定下來再徐圖未來。

我的做法是,2012年進美股也已漲高,
100支持股分6年才買足,
讓小樹有時間長成大樹,
美股資產由2,200萬台幣變大為3,200萬元,就比較耐震,
我講過即便再來一次金融風暴腰斬都不會讓我變成窮人。

當然有人說分6年才買足太慢,若現在正是低點?
所以我另一建議是:5成以下隨便買,7成慎選,全押等小樹長大。

2019年5月4日 星期六

買基金和ETF可安心退休?根本痴人說夢!

mikeon88發表於 2019-5-4 16:52

鼓吹買ETF的綠角長期年化報酬率只有4.4%




friendk 發表於 2019-5-4 21:07 

投資無非就是比年化報酬率,
拿基金的年化報酬率(長年期才有意義)比一下不就一番兩瞪眼。
https://wealth.businessweekly.co ... TL000110711&p=1 
沒有推薦買雞金,不要誤會了,每年要被扒一次皮就不值得
你也很難買到萬中選一的第一名,也才11%年化報酬率
今年的第一名11%,不保證一直維持下去




mikeon88發表於 2019-5-5 13:36 


過去10年,就是從2008年金融風暴的最低點3,955開始算,
現在都11
基金績效一年只有5%,還是得奬最好的基金,
我的天啊!笑死人。

還指望買基金和ETF可以安心退休?根本痴人說夢!


2019年5月2日 星期四

今天我把中碳賣掉了

From: mikeon 
Sent: Tuesday, May 03, 2011 10:26 AM

Dear 同學 桑:
今天我把中碳賣掉了,賣在173元, 
因股價貴了,預期報酬率僅剩 1%

2003年買在35元抱到現在,8年賺6 (=246.5還原/35-1)
年複利28%IRR 31%
(=IRR(-35, 2.4,3.6x1.02, 4.5x1.02x1.02, 4.2x1.02x1.02x1.02, 4.3x1.02x1.02x1.02x1.03, 5.0x1.02x1.02x1.02x1.03x1.05, 4.65x1.02x1.02x1.02x1.03x1.05x1.05, (5.6+173x1.02x1.02x1.02x1.03x1.05x1.05)


mikeon 發表於 2011-5-11 18:56

不是持股成本低、高配息、坐享被動收入就可以不賣。

1998年可口可樂股價漲到最高89元,
若不賣一路抱到2010年,
12年還原仍未回到89元,等於白抱 !!
因為股價太貴。

有人說,可口可樂巴菲特不是都沒賣嗎 ?
錯,衪有賣。
老巴也知道,衪的持股已經多到無法在市場上抛售,
衪去換股合併,拿貴了的波克夏股票
去跟便宜的通用再保換股合併。

這樣等於也在賣,
我就是拿173元的中碳去跟新台幣換股合併。


mikeon 發表於 2012-3-16 09:23

今天我把和泰車賣掉了,賣在248元。
2011年買在86元,
1年賺2 (=254還原/86-1)

賣掉原因接近貴了,預期報酬率剩2%


mikeon88 發表於 2015-2-17 10:32  

上周高雄上課,有位新同學說他中碳買在160元,
這又是現金殖利率害的。

160元買,殖利率高達5%(=8.3股息/160)
就誤以為便宜,顯然錯了。
現金殖利率會受到配息率和庫藏股而扭曲,無法評估貴淑。
配息率高,用現金殖利率算的便宜價會高估,如中碳。
配息率低則會低估便宜價。


mikeon88 發表於 2017-5-3 07:03 

還認為存股只要高配息都不用賣嗎?
不管股價多貴都可以買嗎?




mikeon88發表於 2019-5-3 07:03 

8年到了




下一個8

2019年4月30日 星期二

原來十億離我那麼近,謝謝Mike桑

mikeon88 發表於 2019-4-30 20:23

巴菲特創下的投資績效記錄50年平均19%
20%真是一大天花板,
台股漲最多的二大股票上市以來
鴻海28年平均漲了22%





台積電25年平均漲了20%






而我6年平均12%,真要加油了

不過應該贏過市場上至少90%投資人



請善用收藏頁XIRR記錄自己的績效,
就知道這輩子的富貴如何,
比算命還準。

在我90歲之前美股資產大概10億台幣




mikeon88 發表於 2019-4-30 20:48

波克夏自1989年我唸研究所初懂得股票到現在
30年平均漲了15%





我那時口袋裡僅有5萬元,

若全買BRK抱到現在將成300萬元




mikeon88 發表於 2019-5-1 19:17 


「在我90歲之前美股資產大概10億台幣」


上文提到我美股資產30年可望得到10億元台幣,
其實不用30年,因本金(PV)3,300萬元
在貴了賣掉去買別的便宜股票的過程中
投入金額將越來越大,
我投入本金最初僅2,190萬元,今已3,300
時間可縮短1/3,20年就能成功,加油!


mikeon88發表於 2019-5-1 20:09


同學們,做事要築夢踏實,根據現實去作夢,
我們買股都買在15%預期報酬率,
又買超過30支,
6年實證下來平均報酬率12%
(我認為多2年報酬率可望再回升)
據此就可以大膽作夢,
未來20年我的美股資產將達10億元。


宏比特發表於 2019-5-3 09:23

原來十億離我那麼近,謝謝Mike桑,
我緊跟,跟緊就對了。